1. 前言

結束了5月的報稅忙季後，好友捎來一則訊息，問道：「請教一下，我有一個客戶A先生，1年領了近2,000萬元的股利收入，上個月繳了幾百萬的稅，A先生痛的要死，請問成立投資公司會比較好嗎？」

原來A先生是一位剛退休的專業經理人，從年輕開始就有存股（台灣上市櫃股票）的習慣，存到退休已累積上億股票，每年配息多達1,000萬元～2,000萬元，之前詢問過當地的專業會計師，會計師跟他說，成立投資公司省不了幾毛稅，A先生也就因而作罷。究竟投資公司對存股族來說，有沒有省稅的空間，以下我們一一來跟大家探討。

2. 個人收到股利之課稅規定－股利課稅新制（2擇1）

首先我們先複習一下，自民國107年1月1日開始，境內個人所收到之台灣上市櫃公司發放之股利，於報稅時可選擇「合併計稅」或「分開計稅」（如圖1）。

－若選擇「合併計稅」，則將全戶股利金額併入綜合所得總額課稅，並按股利金額的8.5%計算可抵減稅額，抵減應納稅額，惟每戶可抵減金額以8萬元為上限。

－若採「分開計稅」，則全戶股利金額不列入綜合所得總額，而以28%單一稅率分開計稅。

那如果今天A先生是以一家投資公司來持有這些上市櫃公司股票的話，台灣的稅法又是怎麼規定的呢？...